«Прогнозирование доходности и риска инвестиций на фондовом рынке. Учебное пособие» — это учебное пособие о том, как оценивать компании на фондовом рынке, прогнозировать доходность ценных бумаг и рассчитывать инвестиционный риск. Василий Юрьевич Жданов последовательно разбирает подходы, которые используются в инвестиционном анализе и портфельной теории. Издание подойдёт тем, кто хочет системно понять, как связаны модели ценообразования активов, оценка риска и формирование портфеля, а не ограничиваться общими представлениями о рынке.

О чём учебное пособие

В центре внимания — инвестиционная оценка компаний и работа с финансовыми моделями, которые применяются на фондовом рынке. В пос
  • -17%

Прогнозирование доходности и риска инвестиций на фондовом рынке. Учебное пособие

4.6 (24 оценки)
Купили 48 человек

Описание и характеристики

«Прогнозирование доходности и риска инвестиций на фондовом рынке. Учебное пособие» — это учебное пособие о том, как оценивать компании на фондовом рынке, прогнозировать доходность ценных бумаг и рассчитывать инвестиционный риск. Василий Юрьевич Жданов последовательно разбирает подходы, которые используются в инвестиционном анализе и портфельной теории. Издание подойдёт тем, кто хочет системно понять, как связаны модели ценообразования активов, оценка риска и формирование портфеля, а не ограничиваться общими представлениями о рынке.

О чём учебное пособие

В центре внимания — инвестиционная оценка компаний и работа с финансовыми моделями, которые применяются на фондовом рынке. В пособии рассмотрены разные взгляды на то, как устроены финансовые рынки:
  • гипотеза эффективного рынка;
  • гипотеза фрактального рынка;
  • гипотеза когерентного рынка.
Отдельное место занимает прогнозирование доходности ценных бумаг и разбор портфельной теории. Материал связывает теорию с прикладными задачами: от оценки отдельных активов до построения инвестиционных портфелей.

Ключевые темы учебного пособия

Автор включает в разбор несколько моделей прогнозирования доходности:
  • модель оценки капитальных активов Уильяма Шарпа;
  • модель оценки капитальных активов с нулевой бетой Фишера Блэка;
  • модели Евгения Фамы и Кеннета Френча;
  • модель Марка Кархарта;
  • модель Роберта Мертона;
  • модель Стивена Росса.
Для оценки риска рассматриваются:
  • стандартное отклонение;
  • его модификации;
  • вариация под риском;
  • условная вариация под риском;
  • коэффициент бета и его модификации.
Отдельный блок посвящён портфельному анализу через модели Гарри Марковица, Джеймса Тобина и «квази-Шарпа». Такой набор тем делает пособие полезным для тех, кому важно видеть не одну схему, а несколько подходов к анализу инвестиций.

Практическая часть

В книге есть развёрнутые примеры формирования портфелей с помощью Excel для российских компаний. Это полезно для самостоятельной работы: читатель видит, как теоретические модели применяются в расчётах и как они используются при анализе доходности и риска. Практическая часть показывает, как портфельная теория работает в прикладном формате.

Кому будет полезно

Пособие адресовано:
  • инвесторам;
  • портфельным управляющим;
  • финансовым и инвестиционным аналитикам;
  • студентам;
  • аспирантам;
  • преподавателям.
Оно подойдёт для самостоятельного изучения темы и для учебной работы, когда нужен собранный в одном месте материал по моделям доходности, оценке риска и портфельному анализу. За счёт сочетания теоретической базы и примеров в Excel издание удобно использовать как введение в инвестиционный анализ на фондовом рынке и как основу для дальнейшей работы с финансовыми моделями.

Отзывы

4.6
24 оценки
1
1
1
1
20
Александра19.03.2024
Книга полезная и интересная!✨
Отличная книга, особенно для тех кому интересна тема финансов. Не обязательно работать в этой сфере или быть супер финансистом, чтобы понять о чем говорится в этой книге. Прочитав ее, я взяла для себя много полезных фишек. В современном мире полезно и нужно разбираться в финансах, ведь это первая ступень к благополучию. 5/5✨ советую к прочтению
Плюсы
Сама книга, это уже огромный плюс
Минусы
Не увидела для себя минусов
Дмитрий09.11.2023
Очень плохо
Могу с уверенностью сказать, что эта книга точно вам не подойдет, если вы НЕ финансист. Возможно, здесь есть какая-то полезная прикладная информация (формулы) для портфельных управляющих или маниакальных финансовых аналитиков (не берусь судить, т.к. не разбираюсь). Но если вы рядовой частный инвестор, для которого инвестиции не являются основным видом деятельности и источником средств для существования - пройдите дальше. Здесь вы ничего интересного не найдете.
Плюсы
Отрицательный результат - тоже результат. По итогам прочтения пришел к выводу, что никогда не буду заниматься прогнозированием доходности))
Минусы
1. В тексте ОЧЕНЬ!!! много ошибок, описок, опечаток. Это тотальный провал.
2. Книга очень старая, написана в 2014-2015 годам. Подобную литературу все-таки хочется читать в редакции гораздо свежее.
3. Очень много бесполезнейшей теории. Статистические сведения по рынкам за период 1930-1970гг. и тд.
Книга «Прогнозирование доходности и риска инвестиций на фондовом рынке. Учебное пособие» есть в наличии в интернет-магазине «Читай-город» по привлекательной цене. Если вы находитесь в Москве, Санкт-Петербурге, Нижнем Новгороде, Казани, Екатеринбурге, Ростове-на-Дону или любом другом регионе России, вы можете оформить заказ на книгу Василий Жданов «Прогнозирование доходности и риска инвестиций на фондовом рынке. Учебное пособие» и выбрать удобный способ его получения: самовывоз, доставка курьером или отправка почтой. Чтобы покупать книги вам было ещё приятнее, мы регулярно проводим акции и конкурсы.