XI век. Харальд, младший брат норвежского короля Олава Толстого, еще не прославился как воин, но уже известен как подающий надежды стихотворец. После гибели Олава юный Харальд вынужден скрываться от многочисленных врагов, которые видят в нем претендента на трон и не прочь избавиться от соперника. Так Харальд попадает на Русь: сначала на Ладогу, затем в Новгород, а позднее ко двору Ярослава Мудрого, великого князя киевского. Харальд мечтает взять в жены княжескую дочь Елизавету Ярославну, но ее не хотят отдавать бедному чужестранцу, ведь тот не в состоянии дать большой выкуп за невесту и может только сочинять о своей избраннице стихи. Однако князь Ярослав, проявив истинную мудрость, говорит,